Hypotéky očima experta

Jaká byla hlavní témata července 2022 v oblasti hypoték? Další výrazné oslabení trhu. Objemy poskytnutých hypoték atakují nejslabší měsíce od ledna 2014. Úrokové sazby zůstávají i nadále vysoké. Ale pozor! V srpnu jsme se přesvědčili, že banky slovní spojení "snížení sazeb" přece jen tak úplně nezapomněly. Alespoň ne všechny. Dvě z bank si na něj vzpomněly a vypustily zkušební balonky v podobě snížení sazeb.

V minulém roce se z refinancování stal bezmála národní sport a dokonce jsme zaznamenali označení jako je "hypoteční turistika" či "refinancovací turistika". Rok 2022 se v oblasti refinancování hypotečních úvěrů nese v úplně jiném gardu. Jaké jsou aktuální podmínky refinancování? Jak vypadají úrokové sazby? Perou se banky o refinancované klienty?

Podle zákona o spotřebitelském úvěru pod pojmem "roční procentní sazba nákladů" (nebo častěji jen "RPSN") rozumíme "celkové náklady spotřebitelského úvěru vyjádřené jako roční procento z celkové výše spotřebitelského úvěru". Na jednu stranu se jedná o celkem spravedlivý nástroj k porovnání nákladovosti úvěrů, na druhou stranu se ale vůbec nejedná o triviální nástroj a k jeho porozumění rozhodně nestačí intuice.

Vysoké sazby hypotečních úvěrů, rostoucí ceny energií, potravin a vlastně rostoucí ceny prakticky všeho ... to vše jsou témata, s nimiž se klienti aktuálně potýkají. Růst úrokových sazeb hypotéky a dalších nákladů nejsou nepříjemné jen proto, že znamenají vyšší náklady. Mnohem horším důsledkem je situace, kdy klient již není schopen navýšenou splátku hradit. Co to znamená? A jak se v takové situaci chovat?

Červenec je měsíc, který má nejméně lidových pranostik. Nějaké však přece. Třeba "Jsou-li dny v červenci jasné a čisté, přináší dary hojnosti jisté." Což o to, dny v červenci byly povětšině jasné a čisté, leč s těmi dary hojnosti to úplně nevypadá. Trh s hypotečními úvěry sténá pod vahou úrokových sazeb a až po kolena se boří do bláta. A zdá se, že ještě nenachází pevnou půdu pod nohama, od…

Česká národní banka v červnu opět zvyšovala úrokové sazby. Zvýšení bylo výrazné - o plných 1,25 procentního bodu. Aktuální výše repo sazby tak činí 7 %. To se samozřejmě projevuje na dalším růstu úrokových sazeb hypotečních úvěrů. Vyhlašované úrokové sazby se již pohybují nad 6 % a lze předpokládat, že ještě dále porostou a během července by mohly překonat hranici sedmi procent. Trh hypotečními úvěry zažívá složité období.

Na počátku měsíce května 2022 došlo k dalšímu zvýšení úrokových sazeb ze strany České národní banky. Bankovní rada ČNB na svém zasedání dne 5. 5. 2022 odhlasovala v již tradičním poměru pět ku dvěma další zvýšení klíčových úrokových sazeb. Primárně nás zajímá čtrnáctidenní repo sazba, která se zvýšila o 75 bazických bodů na úroveň 5,75 %. Další zasedání nás čeká 22. června a další zvýšení úrokových sazeb na tomto zasedání…

Měsíc duben byl na hypotečním trhu ve znamení dvou důležitých událostí. Především v účinnost vstoupily parametry LTV, DTI a DSTI, kterými Česká národní banka reguluje maximální výši hypotečních úvěrů. Kromě toho také od prvního dubna došlo k dalšímu zvýšení jedné z klíčových sazeb - tzv. čtrnáctidenní repo sazby. Důsledkem je další růst úrokových sazeb. Trh hypotečními úvěry je podrobován těžké zkoušce.

Hypoteční úvěry se v únoru výrazně propadly a to jak v meziměsíčním, tak v meziročním srovnání. Důvody jsou nasnadě. Výrazný růst sazeb, drahé nemovitosti, požadavek na vlastní zdroje a téměř dva roky mimořádného zájmu, kterým se trh do jisté míry předzásobil. A když zmiňujeme růst sazeb, rovnou doplním, že vyhlašované sazby na pětileté fixaci jsou již těsně pod pěti procenty. Poslední den v březnu navíc zasedala bankovní rada České národní…

Únor 2022 se nesl ve znamení dalšího zvyšování úrokových sazeb. Důvodem bylo zvýšení čtrnáctidenní repo sazby na počátku února. Nějaký výrazný růst napříč trhem se však již nekonal. Zvyšovala jen část bank a to spíše ty, které tak neučinily již dříve. Zvýšení repo sazby na počátku února se všeobecně pokládalo za jisté a částečně již bylo v cenách hypoték zahrnuto. Z pohledu hypoték je událostí dne rychlý konec Sberbank. Útok…

Hypoteční úvěry citelně podražily. Možná právě nyní hledáte způsob, jak alespoň část nákladů ušetřit. A možná jste právě našli recept na výhodnou hypotéku v podobě tzv. offsetové hypotéky. Je to vážně recept na tu nejvýhodnější hypotéku? Nebo je nutné (ostatně jako vždy, když je něco výhodné) být ve střehu?

Rok 2022 začal v oboru hypotečních úvěrů dalším zdražováním. Těsně před vánočními svátky zvýšila ČNB úrokové sazby a banky během ledna přizpůsobovaly své podmínky nové situaci. Úrokové sazby tak během ledna vzrostly v průměru o 0,5 - 0,7 procentního bodu. Vyhlašované úrokové sazby bank se na pětileté fixaci již blíží na dohled pěti procentům. Kratší fixace již hranici pěti procent bezpečně překonávají. Delší fixace jsou o dvě až tři desetiny…

Ministerstvo pro místní rozvoj (MMR) zveřejnilo výsledky poskytnutých hypotečních úvěrů za čtvrtý kvartál 2021. V posledním čtvrtletí roku 2021 banky dle MMR poskytly 30.954 hypotečních úvěrů v objemu cca 100 mld. Ve srovnání s předcházejícím čtvrtletím se jedná o prakticky totožné hodnoty.

Z pohledu úrokových sazeb nebylo nudnějšího měsíce, než prosinec 2021. Ze sledovaných bank zvýšila úrokové sazby jen jedna jediná a to pouze proto, že jako jediná to nestihla udělat v listopadu. Oproti bouřlivému listopadu nastalo v prosinci dokonalé bezvětří. Ale zřejmě jen proto, aby v lednu byla rozpoutána další bouře zvyšování úrokových sazeb. Kompletní přehled dat a analýz je k dispozici ke stažení ve formátu pdf (prosím věnujte pozornost podmínkám…

Všimnul jsem si již dávno, že při debatách na téma vlastnické versus nájemní bydlení panuje jakési přesvědčení, že Češi mají nějakou zvláštní posedlost bydlením ve vlastním. Osobně se domnívám, že je to naprostý nesmysl. Ovšem vyhradit se proti obecně akceptovanému tvrzení, to chce argumenty, že? Řeknu ty své. Máte-li jiný náhled, rád uslyším ty vaše.

Listopad 2021 překonal všechna naše očekávání. Bohužel ale ne v pozitivním slova smyslu. Česká národní banka navýšila na počátku měsíce úrokové sazby a to poměrně razantním způsobem, když původní výši repo sazby 1,5 % zvýšila na jediném zasedání skokově o 1,25 procentního bodu na 2,75 %. Tato změna ještě zintenzivnila růst úrokových sazeb, jehož jsme byli svědky v předchozích měsících. Aktuálně se úrokové sazby již pohybují na hodnotách přesahujících 3,5…

Česká národní banka rozhodla na svém zasedání dne 25. 11. 2021 o zpřísnění poměrových ukazatelů LTV, DTI a DSTI, které se používají jako limit pro stanovení maximální dostupné výše hypotečního úvěru. Jaký to má význam? Co to znamená? Jaké to bude mít důsledky?

Procento, procentní bod, bazický bod - všechny tyto pojmy pravidelně vídáme. A velmi často jsou použity chybně. V určitých situacích je chybné použití tak běžné, že by ho bylo možné téměř začít považovat za standard. Jaký je tedy rozdíl mezi procentem a procentním resp. bazickým bodem?

V říjnu 2021 docházelo u hypotečních úvěrů k výraznějšímu růstu úrokových sazeb. Objemy hypotečních úvěrů pomalu klesají. Podíl refinancování klesá výrazněji. Kompletní přehled dat a analýz je k dispozici ke stažení ve formátu pdf (prosím věnujte pozornost podmínkám použití uvedeným v závěru článku).

Měsíc říjen 2021 byl ve znamení výrazného zvyšování úrokových sazeb. V souvislosti s navyšováním úrokových sazeb otázka nezněla "zda", ale "o kolik". A banky na otázku "o kolik" odpovídaly velice intenzivně. Prakticky každé dva, tři dny došlo u nějaké banky k navýšení sazeb. Výjimkou nebylo ani opakované zvýšení sazeb v průběhu jednoho měsíce.

Ministerstvo pro místní rozvoj (MMR) zveřejnilo výsledky poskytnutých hypotečních úvěrů za třetí kvartál 2021. Ve třetím čtvrtletí 2021 banky poskytly 30.523 hypotečních úvěrů v objemu cca 98 mld. Oproti rekordnímu druhému kvartálu 2021 se jedná o znatelný pokles, ale v kontextu předchozích období se stále jedná o jeden z nejlepších výsledků.